Diskontattu Osakeoptiot Definition

Optio-oikeus RAHOITUS Optio-oikeus Optio-oikeuksien sopimus on kahden suostumuksen antavan osapuolen kesken, ja optiot yleensä edustavat 100 osaketta. Laitaus - ja puheluvaihtoehdot Optio-oikeuksia pidetään puheluna, kun ostaja tekee sopimuksen ostaa osakekohtaisesti tiettyyn hintaan tietyn päivämäärän. Vaihtoehtoa pidetään ajankohtana, kun option ostaja tekee sopimuksen varastojen myymisestä sovitun hinnan perusteella tiettyyn päivään tai sitä ennen. Ajatuksena on, että ostopäätöksen ostaja uskoo, että kohde-etuutena oleva rahasto kasvaa, kun taas option myyjä ajattelee toisin. Vaihto-oikeuden haltijalla on etuna ostamalla osakkeita alennuksella sen nykyisestä markkina-arvosta, jos osakekurssi korotetaan ennen sen päättymistä. Jos ostaja uskoo kuitenkin, että osakekurssi heikkenee, hän aloittaa optio-ostosopimuksen, joka antaa hänelle oikeuden myydä varasto tulevaisuudessa. Jos kohde-etuutena oleva arvo menettää arvon ennen erääntymistä, optio haltija pystyy myymään sen palkkiosta nykyisestä markkina-arvosta. Vaihtoehdon lakko-hinta on se, mitä sanotaan, onko sen arvokas vai ei. Lakon hinta on ennalta määrätty hinta, jolla taustalla olevaa osaketta voidaan ostaa tai myydä. Puhelunhaltijat hyötyvät, kun lakko on alempi kuin nykyinen markkina-arvo. Vaihto-optioiden haltija hyötyy, kun lakko-hinta on nykyistä markkina-arvoa korkeampi. Työntekijöiden optio-oikeudet Työntekijöiden optio-oikeudet ovat samankaltaisia ​​kuin puhelu - tai myyntioptiot, joissa on muutamia keskeisiä eroja. Työntekijöiden optio-oikeudet normaalisti toimivat sen sijaan, että niillä olisi tietty aika eräpäivään asti. Tämä tarkoittaa sitä, että työntekijän on työskenneltävä määrätyn ajanjakson ajan, ennen kuin hän ansaitsee oikeuden ostaa hänen vaihtoehtojaan. Lisäksi on olemassa avustushinta, joka korvaa lakkohinnan, joka edustaa nykyistä markkina-arvoa työntekijän vastaanottamien optioiden aikaan. Court vahvistaa alennetun optiolainan lykkäystä, jollei 409A §: stä muuta johdu. Court of Federalin väitteet ovat IRS: n että osake 409A koskee diskontattuja optio-oikeuksia, on tärkeä korvaavien optio-oikeuksien osalta. Yhdysvaltain tuomiois - tuimen tuomioiden tuomioistuin päätti 27. helmikuuta Sutardja v. United States, 1 toteamalla, että sisäisen tuloverolain 409A § koskee diskontattuja optio-oikeuksia, ja mahdolliset verotukselliset seuraukset, 20 §: n mukaiseen rangaistusveroon 409A §: n mukaan tavallisen tuloveron lisäksi ja että tämä vero olisi maksettava optio-oikeuksien antamisesta eikä harjoittelusta. Sisäisen tulotodistuksen jakso 409A sisältää kattavan säännön, joka säätelee vähättelemättömän laskennallisen hyvityksen verotusta. 409A §: ssä ei määritellä täsmällisesti korvauksen lykkäämistä, mutta IRS: n sisäisten tuloverolainojen, ehdotettujen määräysten ja lopullisten valtiosäännösten osalta IRS on ollut johdonmukainen kannassaan, että diskontattuihin optio-oikeuksiin sovelletaan 409A §: n mukaista korvausta. Erityisesti IRS-ilmoituksessa 2005-1 todetaan, että jos optio-oikeuksia myönnetään osakekohtaisella merkintähinnalla, joka on alhaisempi kuin kohde-etuutena olevan osakkeen käypä markkina-arvo avustuspäivänä, vaihtoehtoa käsitellään lykkäämisenä ja ne kuuluvat 409A.2 kohdan parametreihin Sutardjalla. liittovaltion tuomioistuimet vahvistavat IRS: n kannan, että 409A § koskee diskontattuja optio-oikeuksia. Asia syntyi, kun IRS totesi, että kantajien optio-oikeuksien käyttäminen oli voimassa 409A §: n mukaista 20 lisäveroa. Kantaja oli teknologiayrityksen toimitusjohtaja, toimitusjohtaja ja hallituksen puheenjohtaja, jonka osakkeita vaihdetaan NASDAQ-pörssissä. Kantaja käytti optio-oikeuksiaan vuonna 2006 409A §: n voimaantulopäivän ja sovellettavien säännösten voimaantulopäivän välisenä siirtymäkautena. Kantaja väitti, että ilmoituksen 2005-1 mukaisen korvauksen lykkäämisen määritelmä oli Yhdysvaltain korkeimman oikeuden oikeuskäytännön vastainen. Tarkemmin sanottuna komission jäsen Smithin, 3 korkeimman oikeusasteen tuomioistuin totesi periaatteen, jonka mukaan pelkkä työntekijöiden optio-oikeuksien myöntäminen ei ole verotettava tapahtuma. Tällöin korkein oikeus analysoi vaihtoehdon hankkia osakkeita hinnalla, joka ei ole pienempi kuin kannan sitten arvo4 (eli ei-diskontattu vaihtoehto) ja totesi, että korvausta ei ole suoritettu ennen harjoittelua. Koska tiedonannossa 2005-1 säilytetään sama kohtelu, jota ei ole otettu huomioon optio-oikeuksilla, poissulkemalla ne myöhempää korvausta koskevasta määritelmästä, liittovaltion tuomioistuimet totesivat, että tiedonanto oli itse asiassa yhdenmukainen korkeimman oikeuden oikeuskäytännön kanssa. Kantaja väitti myös, että tuomioistuimen on määriteltävä korvauksen lykkäämisen määrittäminen FICA: n (Federal Insurance Contributions Act) 5 määräykseen, joka sisältää määritelmän, joka vastaa olennaisilta osin tiedonannossa 2005-1 määriteltyä määritelmää. FICA-säännöt eivät kuitenkaan nimenomaisesti sulje pois optio-oikeuksien myöntämistä määritelmästä 3121 (v) (2) §: ssä tarkoitetulla tavalla. Tuomioistuimen liittovaltion vaatimusten mukaan FICA: n säännöksiä ei sovelleta 409A §: n mukaisen myöhästyneen korvauksen määrittelemiseksi, koska FICA-asetusten mukainen määritelmä rajoittuu 3121 (v) (2) osaan. Lopuksi kantaja väitti, että vaikka optio myönnettäisiin alennukseksi ja jollei 409A §: ssä säädetyllä tavalla, kaikki tulojen lykkääminen olisi lyhytaikaista lykkäyspoikkeusta, koska hän käytti optio-oikeuksia kokonaan osingonsa tammikuussa 2006 ja siten ei lykättänyt korvaustaan ​​yli kaksi ja puoli kuukautta sen vuoden jälkeen, jona optio-osuudet on annettu. Tuomioistuin oli eri mieltä siitä, että optio-ohjelma, jonka perusteella kantajalle myönnetty optio myönnettiin, olisi voitava käyttää 10 vuoden kuluessa myöntämispäivästä, mikä ylittää kahden ja puolen kuukauden lyhyen aikavälin lykkäysjakson . (Tämä johtopäätös on IRS: n kannan mukaisesti, kuten Chief Counsel Advice 200728042,6 kohdassa todettiin, joka oli ollut jossain määrin kiistanalaista, koska useat verovelvolliset uskoivat, että tiedonannossa 2005-1 ei ollut selvää, että tätä päätelmää vaadittaisiin.) Tuomioistuin katsoi myös, että jakso 409A lakisääteinen muutos, joka johtaa diskontattujen optio-oikeuksien käsittelyyn 409A §: ssä tarkoitetuksi laskennalliseksi korvaukseksi. Kantaja ei kuitenkaan ole vielä menettänyt kanteessaan, koska tuomioistuin totesi, että tosiasiallinen aineellinen tosiseikka oli olemassa siitä, onko optio-oikeutta diskontattu sen myöntämishetkellä. Asia asetetaan oikeudenkäyntiä varten, ja kun otetaan huomioon optio-ohjelman avustuksen tosiasiat ja olosuhteet, kantajalla on edelleen mahdollisuus. Päätöksessä korostetaan, että optio-oikeuksien liikkeeseenlaskijat ovat kiinnittäneet huolellista huomiota siihen, että optio-oikeuksien käypä markkina-arvo laske - taan ja dokumentoidaan siten, että ne kestävät tilintarkastuksen. 409A §: ssä säädetään toimista, joilla määritetään oikeudenmukainen markkina-arvo näihin tarkoituksiin, ja tarjotuille vaihtoehdoille on etuja ja haittoja. Siinä tapauksessa, että liikkeeseenlaskija haluaa antaa osakekannan oikeuden palveluntuottajalle, jolla on sisäänrakennettu alennus, käytettävissä on useita menetelmiä tämän tavoitteen saavuttamiseksi. Tämä päätös on kuitenkin hyvä muistutus siitä, että diskontattuja optio-oikeuksia tai diskontattuja osakepalkkio-oikeuksia on pidettävä 409A: n maksuajoituksen rajoitusten alaisina, ja ne on dokumentoitava asianmukaisesti 409A §: n mukaisiksi avustuspäivästä alkaen tai perusteellisesti negatiivista jaksoa 409A sovelletaan veroseuraamuksia. Lisäksi käsiteltävänä olevan asian tulevassa kehityksessä (käsitellessään tosiseikkoja ja oikeudellisia kysymyksiä, jotka liittyvät myöntämispäivämäärän määrittämiseen) on myös syytä seurata, koska tuomioistuimen tuomioiden odotetaan käsittelevän seuraavassa päätöksessä aiheita, jotka liittyvät (i) korvauskomiteoihin (ii) aikaisemman avustuksen ratifioinnin vaikutus ja (iii) erityinen hyvässä uskossa oleva poikkeus, joka suojaa veronmaksajia 409A §: n mukaisten verojen arvioinnilta, jos ennen vuotta 2005 myönnettyä mahdollisuutta on myönnetty kannustimen optio-oikeuksia koskevat säännöt ja optiosopimuksen osapuolet uskoivat vilpittömässä mielessä, että vaihtoehtoa ei ole diskontattu.7 Jos sinulla on kysyttävää tai haluat lisätietoja tässä LawFlashissa käsitellyistä asioista, ota yhteyttä johonkin seuraavista Morgan Lewisin asianajajista: Koti 187 artikla 187 Optio-oikeudet, rajoitettu kantatieto, Phantom Stock, Stock Appreciation Rights (SAR-arvot) ja työntekijöiden osakehankintasuunnitelmat (ESPP) viisi perustavaa laatua olevaa yksilöllistä osakepalkkiojärjestelmää: optio-oikeudet, rajoitetut osakkeet ja rajoitetut osakekannat, osakepalkkio-oikeudet, fantomivarastot ja työntekijöiden osakeomistussuunnitelmat. Jokainen suunnitelma antaa työntekijöille jonkin verran erityistä huomiota hinnasta tai ehdoista. Emme puhu täällä yksinkertaisesti tarjoamalla työntekijöille oikeuden ostaa osakkeita kuin mikä tahansa muu sijoittaja haluaisi. Optio-oikeudet antavat työntekijöille oikeuden ostaa useita osakkeita hinnalla, joka on vahvistettu avustukseksi tietyn määrän vuosia tulevaisuuteen. Rajoitettu osakepääoma ja sen läheiset suhteelliset rajoitetut osakekannat antavat työntekijöille oikeuden hankkia tai vastaanottaa osakkeita lahjoituksella tai ostolla, kun tiettyjä rajoituksia, kuten tietty määrä vuosia tai suorituskykytavoitetta, täyttyvät. Phantom-kanta maksaa tulevan käteisbonuksen, joka on yhtä suuri kuin tietyn määrän osakkeita. Stock appreciation rights (SAR) - oikeudet antavat oikeuden kasvattaa nimetyn osakemäärän arvoa, joka maksetaan käteisenä tai osakkeina. Työntekijöiden osakehankintasuunnitelmat (ESPP) antavat työntekijöille oikeuden ostaa osakkeita, yleensä alennuksella. Optio-oikeudet Muutamat keskeiset käsitteet auttavat määrittelemään, miten optio-oikeudet toimivat: Harjoitus: Osakkeiden hankkiminen vaihtoehdon mukaisesti. Harjoitus hinta: Hinta, jolla varastosta voi ostaa. Tätä kutsutaan myös lakkohinnaksi tai avustushinnaksi. Useimmissa suunnitelmissa toteutushinta on osakkeen käypä markkina-arvo avustuksen myöntämisajankohtana. Levinneisyys: Harjoitteluhinnan ja osakekannan markkina-arvon ero harjoituksen aikana. Optio-aika: Pitkäaika, jonka työntekijä voi pitää vaihtoehdon ennen sen päättymistä. Vesting: vaatimus, joka on täytettävä, jotta hänellä on oikeus käyttää option - yleensä palvelun jatkamista tietyn ajan tai suorituskykytavoitteen kokous. Yhtiö myöntää työntekijöille mahdollisuuden ostaa tietty määrä osakkeita määritellyllä avustushinnalla. Vaihtoehdot tulevat ajan myötä tai kun tietyt yksilölliset, ryhmä - tai yritysvoitteet täyttyvät. Jotkut yritykset asettavat aikaperusteiset saamiset aikataulut, mutta antaa mahdollisuuden liittää entistä nopeammin, jos suorituskykyä koskevat tavoitteet saavutetaan. Kun työntekijä on luovuttanut, hän voi käyttää optiota avustushinnalla milloin tahansa optiojakson ajan voimassaolon päättymispäivään saakka. Esimerkiksi työntekijälle voidaan myöntää oikeus ostaa 1 000 osaketta 10 osakkeelta. Vaihtoehdot ovat 25 vuotta vuodessa neljän vuoden ajan ja niiden kesto on 10 vuotta. Jos varastossa kasvaa, työntekijä maksaa 10 osaketta ostaakseen osakekannan. 10 avustushinnan ja toteutushinnan välinen ero on leviäminen. Jos varastossa on 25 vuotta seitsemän vuoden kuluttua, ja työntekijä käyttää kaikkia vaihtoehtoja, levitys on 15 per osake. Optiotyypit Optiot ovat joko kannustinoptioita (ISOs) tai ei-oikeutettuja optio-oikeuksia (NSO), joita kutsutaan joskus ei-statutory-optioiksi. Kun työntekijä käyttää NSO: tä, leviäminen liikenteeseen on verovel - vollinen työntekijälle tavallisena tulona, ​​vaikka osakkeita ei vielä myyty. Vastaava määrä on vähennyskelpoinen yritykseltä. Osakkeille ei ole laillisesti edellytettyä pitojaksoa harjoittelun jälkeen, vaikka yritys voi määrätä niistä. Jäljessä olevat osakkeiden myöhemmät voitot tai tappiot verotetaan myyntivoittoina tai - tappiona, kun optioe myy osakkeet. ISO antaa työntekijälle mahdollisuuden (1) lykätä optio-oikeuksien verotusta päivästä, jona liiketoimintasuunnitelma on voimassa, kunnes kohde-etuutena olevat osakkeet on myyty, ja (2) maksaa veroistaan ​​koko voitostaan ​​myyntivoittojen verojen sijasta tavanomaisten tulojen sijasta verokantoja. Tietyt edellytykset on täytettävä ISO-kohtelun saamiseksi: Työntekijän on pidettävä varastossa vähintään vuoden ajankohdan jälkeen ja kahden vuoden ajan myöntämispäivästä. Vain 100 000 optio-oikeutta voidaan käyttää kalenterivuoden aikana. Tämä mitataan optioilla käypään markkina-arvoon myöntämispäivänä. Tämä tarkoittaa, että vain 100 000 avustushinta-arvosta voi tulla oikeutetuksi harjoittamaan joka vuosi. Jos päällekkäistä ansaitsemista syntyy, jos vaihtoehtoja myönnetään vuosittain ja vähitellen, yritysten on seurattava erinomaisia ​​ISO-standardeja varmistaakseen, että määrät, jotka saavat eri tukia, eivät ylitä 100 000 arvoa missään vuodessa. Jokainen ISO-avustuksen osa, joka ylittää rajan, käsitellään NSO: ksi. Harjoittelun hinta ei saa olla pienempi kuin osakkeen markkinahinta avustuspäivänä. Vain työntekijät voivat saada ISO-luokituksen. Optio on myönnettävä osakkeenomistajien hyväksymän kirjallisen suunnitelman mukaisesti, ja siinä määritellään, kuinka monta osaketta voidaan antaa suunnitel - man mukaisesti ISO-luokituksina ja yksilöidä optio-oikeuksien saaneiden työntekijöiden luokka. Optiot on annettava 10 vuoden kuluessa siitä päivästä, jona hallitus hyväksyy suunnitelman. Optio on toteutettava 10 vuoden kuluessa avustuspäivästä. Jos työntekijällä on avustuksen myöntämishetkellä yli kymmenen yhtiön kaikkien osakkeiden äänivallasta, ISO-merkintähinnan on oltava vähintään 110 osakekannan markkina-arvosta kyseisenä ajankohtana eikä sillä voi olla yli viisi vuotta. Jos kaikki ISO-sääntöjen säännöt täyttyvät, osakkeiden lopullista myymistä kutsutaan oikeutetuksi luovutukseksi ja työntekijä maksaa pitkäaikaisen myyntivoiton veron arvon lisäyksestä avustushinnan ja myyntihinnan välillä. Yhtiö ei ota verovähennystä, kun on olemassa kelpoisuusvaatimus. Jos kuitenkin on vanhentumisaika, useimmiten siksi, että työntekijä harjoittaa ja myy osakkeita ennen vaaditun pitoajan täyttymistä, liikevoitto on verovelvollinen työntekijälle tavanomaisissa tuloveroasteissa. Osakkeiden arvonnousun ja myynnin välinen korotus tai vähennys verotetaan myyntivoittojen perusteella. Tässä tapauksessa yritys voi vähentää harjoittelun harjoittelun. Aina kun työntekijä käyttää ISO: ää eikä myy taustalla olevia osakkeita vuoden loppuun mennessä, vaihtoehtoisen vähimmäisveron (AMT) etuuskohteluun perustuva erä on käytössä. Joten vaikka osakkeita ei ole voitu myydä, harjoittelu edellyttää työntekijältä lisättävän voittoa liikunnalle yhdessä muiden AMT: n etuuskohtien kanssa selvittääkseen, onko vaihtoehtoinen vähimmäisverotus maksettava. Sitä vastoin NSO: t voidaan myöntää kenelle tahansa - työntekijöille, johtajille, konsulteille, toimittajille, asiakkaille jne. NSO: eille ei kuitenkaan ole erityisiä veroetuuksia. ISO: n tapaan ei ole veroa optioavustuksen myöntämisestä, mutta kun sitä käytetään, avustus - ja toteutushinnan välinen ero verotetaan tavanomaisena tulona. Yritys saa vastaavan verovähennyksen. Huomautus: jos NSO: n toteutushinta on pienempi kuin kohtuullinen markkina-arvo, siihen sovelletaan sisäisen tulotodistuksen 409A §: ssä säädettyjä lyhennyskorvauksia koskevia sääntöjä ja niitä voidaan verottaa oikeuden syntymiseen ja optio-oikeuksien saajaan, jolle on määrätty seuraamuksia. Optio-oikeuksien käyttäminen Optio-oikeutta voidaan käyttää useilla eri tavoilla: käteisrahalla osakkeiden ostamiseen, vaihtamalla osakkeita jo omistaman optio-yhtiön (jota usein kutsutaan stock swapiksi) työskentelemällä osakekauppiaalla tekemällä samana päivänä myynti, tai suorittamalla sell-to-cover-tapahtuman (nämä kaksi jälkimmäistä kutsutaan usein käteisvaroina harjoituksiksi, vaikka kyseinen termi tosiasiassa sisältää myös muita tässä kuvattuja harjoittelumenetelmiä), jotka tehokkaasti takaavat, että osakkeet myydään kattaakseen toteutushinnan ja mahdollisesti verot. Jokainen yritys voi kuitenkin säätää vain yhdestä tai kahdesta näistä vaihtoehdoista. Yksityisyritykset eivät tarjoa samana päivänä tai myydä kattavuutta ja rajoittavat harvoin harjoitettujen osakkeiden käyttämistä tai myyntiä, kunnes yritys myydään tai julkistetaan. Tilinpäätös Vuonna 2006 voimaan tulevien osakepalkitsemissuunnitelmien (FAS 123 (R)) sääntöjen mukaan yritysten on käytettävä optiohinnoittelumallia kaikkien optiopalkkioiden nykyarvon laskemiseksi avustuspäivämäärästä ja osoittamaan sen kuluksi heidän tuloslaskelmistaan. Kirjaamattomat menot olisi oikaistava oikeuden syntymisen perusteella (joten osuudet, joita ei ole annettu, eivät ole korvausvelvollisia). Rajoitetut osakkeet Rajoitetut osakekannat tarjoavat työntekijöille oikeuden ostaa osakkeita käypään arvoon tai alennukseen tai työntekijät voivat saada osakkeita maksutta. Osakkeenomistajat hankkivat kuitenkin eivät ole oikeastaan ​​omaa - he eivät voi hallita niitä ennen kuin määritellyt rajoitukset raukeavat. Yleisimmin oikeuden syntymisen estäminen raukeaa, jos työntekijä jatkaa työskentelyä yritykselle tietyn määrän vuosia, usein kolmesta viiteen. Ajoituksiin perustuvat rajoitukset voivat kulua kerralla tai vähitellen. Rajoituksia voidaan kuitenkin asettaa. Yhtiö voisi esimerkiksi rajoittaa osakkeita, kunnes tiettyjä yritys-, osasto - tai yksittäisiä tulostavoitteita saavutetaan. Rajoitettujen varastomäärien (RSU) avulla työntekijät eivät oikeastaan ​​saa osakkeita ennen kuin rajoitukset raukeavat. Itse asiassa RSU: t ovat kuin fantomivarastoja, jotka on sijoitettu osakkeisiin käteisen sijasta. Rajoitetulla osakepalkinnolla yritykset voivat valita, maksaako se osinkoa, antavat äänioikeutta tai antavat työntekijälle muita etuja osakkeenomistajana ennen oikeuden syntymistä. (RSU: n tekeminen tekee työntekijälle rangaistusverotuksen verotuskohtelun nojalla.) Kun työntekijöille myönnetään rajoitettu määrä, heillä on oikeus tehdä niin sanottu 83 §: n b) vaali. Jos he tekevät valinnan, heitä verotetaan tavanomaisissa tuloverovelkoissa avustuksen myöntämishetkellä tehdyn palkinnon alkuosassa. Jos osakkeet myönnettäisiin työntekijälle yksinkertaisesti, niin edullinen osa on niiden täysi arvo. Jos jotain vastiketta maksetaan, verotus perustuu maksettavan hinnan ja todellisen markkina-arvon väliseen erotukseen avustuksen myöntämisajankohtana. Jos täysi hinta maksetaan, ei ole veroa. Kaikkien osakkeiden arvonmuutokset arkistoinnin ja myynnin välisenä aikana verotetaan sitten myyntivoitoksi tai - tappioiksi, ei tavanomaisiksi tuloiksi. Työntekijä, joka ei tee 83 (b) vaaleja, on maksettava tavanomaiset tuloverot osakkeiden maksamasta määrästä ja niiden kohtuullisesta markkina-arvosta, kun rajoitukset raukeavat. Myöhemmät arvonmuutokset ovat myyntivoittoja tai - tappioita. RSU: n vastaanottajat eivät saa tehdä 83 (b) vaaleja. Työnantaja saa verovähennyksen vain määristä, joista työntekijän on maksettava tulovero, riippumatta siitä, onko 83 §: n b §: n mukainen vaali. 83 b §: n vaaleissa on jonkin verran riskejä. Jos työntekijä tekee vaalien ja maksaa veroja, mutta rajoitukset eivät milloinkaan vanhene, työntekijä ei saa maksettuja veroja takaisin eikä työntekijä saa osakkeita. Rajoitettu varastokirjanpito rinnastetaan useimmissa suhteissa optiolaskennassa. Jos ainoa rajoitus on aika-pohjainen voitonjako, yrityksillä on rajoitettu määrä ensin määrittämällä kokonaiskorvauskustannukset palkkion myöntämisajankohtana. Mitään vaihtoehtoa hinnoittelumallia ei kuitenkaan käytetä. Jos työntekijälle annetaan yksinkertaisesti 1 000 osaketta, joiden arvo on 10 osaketta kohden, 10 000 kpl on kirjattu. Jos työntekijä ostaa osakkeet käypään arvoon, veloitusta ei kirjata, jos on olemassa alennus, joka lasketaan kustannukseksi. Kustannukset poistetaan sen jälkeen, kun oikeuden syntyminen päättyy, kunnes rajoitukset raukeavat. Koska kirjanpito perustuu alkuperäisiin kustannuksiin, yritykset, joilla on alhainen osakekurssi, havaitsevat, että palkitsemisvelvollisuus edellyttää, että kirjanpitokustannukset ovat hyvin alhaiset. Jos ansaitseminen riippuu tuloksesta, yhtiö arvioi, milloin tulostavoitteen saavuttaminen todennäköisesti saavutetaan ja kirjataan kulut odotetun ansaintajakson aikana. Jos ehto ei perustu osakekurssien muutoksiin, kirjattu määrä on oikaistu sellaisille palkinnoille, joita ei odoteta liity tai jotka eivät koskaan liity, jos se perustuu osakekurssien muutoksiin, sitä ei ole oikaistu vastaamaan palkkioita, joiden odotetaan olevan tai älä liitä. Rajoitettuun kalustoon ei sovelleta uusia lykättyjä korvaussuunnitelmasääntöjä, mutta RSU: t ovat. Phantom Stock ja Stock Appreciation Rights Stock-arvostuksen oikeudet (SAR) ja phantom stock ovat hyvin samankaltaisia ​​käsitteitä. Molemmat ovat lähinnä bonussuunnitelmia, joissa ei myönnetä varastossa vaan pikemminkin oikeutta saada palkkio yrityksen osakekannan perusteella, joten termit arvostusoikeudet ja fantomit. SAR: t tarjoavat työntekijälle tyypillisesti käteisvaroja tai osakepalkkioita perustuen ilmoitetun osakemäärän kasvamiseen tietyn ajanjakson aikana. Phantom stock tarjoaa rahana tai osakepalkkiona tietyn osakemäärän perusteella, joka maksetaan tietyn ajanjakson päättyessä. SAR-ryhmillä ei ehkä ole erityistä maksupäivää, kuten vaihtoehdot, työntekijöillä on joustavuus siitä, milloin he voivat käyttää SAR: a. Phantom stock voi tarjota osinkoja vastaavia maksuja, joita SAR: t eivät. Kun maksu suoritetaan, palkinnon arvo verotetaan työntekijän tavanomaisena tulona ja vähennetään työnantajalle. Jotkut fantomasuunnitelmat edellyttävät palkinnon saamista tiettyjen tavoitteiden, kuten myynnin, voittojen tai muiden tavoitteiden saavuttamiseksi. Nämä suunnitelmat viittaavat usein niiden fantomivarastoon suorituskykyyksiköinä. Phantom-kanta ja SAR-arvot voidaan antaa kenelle tahansa, mutta jos ne annetaan laajasti työntekijöille ja suunniteltu maksamaan irtisanomisajan päätyttyä, on mahdollista, että heitä pidetään eläkejärjestelyinä ja heihin sovelletaan liittovaltion eläkejärjestelyjä koskevia sääntöjä. Huolellinen suunniteltajärjestelmä voi välttää tämän ongelman. Koska SAR ja fantomisuunnitelmat ovat lähinnä rahapalkkioita, yritysten on selvitettävä, miten ne maksavat niistä. Vaikka palkintoja maksettaisiin osakkeina, työntekijät haluavat myydä osakkeita ainakin riittävän suurina määrinä maksamaan veronsa. Onko yritys vain luvannut maksaa, vai onko se todellakin syrjään varoja? Jos palkinto maksetaan varastossa, onko osakkeiden markkinat? Jos on vain lupaus, työntekijät uskovat, että etu on yhtä fantaali kuin varastossa Jos kyseessä on tähän tarkoitukseen varatut reaalitavarat, yhtiö laskee verojen jälkeen dollaria syrjään eikä liiketoimintaa. Monet pienet, kasvuun suuntautuneilla yrityksillä ei ole varaa tähän. Rahastoon voi kohdistua myös ylimääräinen kertynyt tulovero. Toisaalta, jos työntekijöille annetaan osakkeita, osakkeet voidaan maksaa pääomamarkkinoilta, jos yritys käy julkisesti tai ostajat, jos yhtiö myydään. Phantom-osakkeet ja käteisvaroihin perustuvat SAR-arvot ovat vastuuvelvollisia, joten niihin liittyviä kirjanpitokustannuksia ei makseta ennen kuin ne maksavat tai vanhentuvat. Rahaa selvittävien SAR-arvojen osalta palkkioiden korvauskustannukset arvioidaan kunkin vuosineljänneksen aikana käyttäen option-hinnoittelumallia, jonka jälkeen verotetaan, kun SAR-maksu suoritetaan fantomivarastolle. Taustalla oleva arvo lasketaan neljännesvuosittain ja vahvistetaan lopullisen maksupäivän . Phantom-kantaa käsitellään samalla tavalla kuin lyhennyskorvaus. Sitä vastoin, jos SAR on selvitetty varastossa, kirjanpito on sama kuin vaihtoehto. Yhtiön on kirjattava palkinnon käypä arvo avustuksina ja kirjattava kulut ennallaan odotettavissa olevan palvelukauden aikana. Jos palkinto on suoritustaso, yrityksen on arvioitava, kuinka kauan se kestää tavoitteen saavuttamiseksi. Jos suorituskyvyn mittaus on sidottu yrityksen osakekurssiin, sen on käytettävä option hinnoittelumallia määrittääkseen milloin ja milloin tavoite saavutetaan. Työntekijöiden osakehankintasuunnitelmat (ESPP) Työntekijöiden osakeomistusjärjestelyt (ESPP) ovat muodollisia suunnitelmia, joiden avulla työntekijät voivat irtisanoa rahaa tietyn ajanjakson aikana (kutsutaan tarjontakaudeksi), yleensä veronalaisista palkanlaskennan vähennyksistä. tarjouksen kausi. Suunnitelmat voidaan luokitella sisäisen tulotodistuksen 423 §: n tai ammattitaidon ulkopuolelle. Hyväksytyt suunnitelmat antavat työntekijöille mahdollisuuden ottaa myyntivoitonsa kaikkiin suunnitelman mukaisesti hankittuihin varoihin, jos ISO-sääntöjen kaltaiset säännöt täyttyvät, mikä tärkeintä on, että osakkeita pidetään vuoden ajan optio-oikeuksien käyttämisen jälkeen ja kahden vuoden kuluttua tarjouksen ensimmäisenä päivänä. Pätevillä ESPP: llä on useita sääntöjä, mikä tärkeintä: vain ESPP: tä sponsoroivan työnantajan työntekijät ja vanhempien tai tytäryhtiöiden työntekijät voivat osallistua. Osakkeenomistajien on hyväksyttävä suunnitelmat 12 kuukauden kuluessa ennen suunnitelman hyväksymistä tai sen jälkeen. Kaikki työntekijät, joilla on kahden vuoden palvelusvuosi, on sisällytettävä tiettyihin poikkeuksiin, jotka sallitaan osa-aikatyöntekijöille ja väliaikaisille työntekijöille sekä erittäin palkallisille työntekijöille. Työntekijöitä, jotka omistavat yli 5 yrityksen pääomasta, ei voida sisällyttää. Yksikään työntekijä ei voi ostaa yli 25 000 osaketta, mikä perustuu varastojen käypään markkina-arvoon tarjontikauden alussa yhden kalenterivuoden aikana. Tarjousajan enimmäisaika voi olla enintään 27 kuukautta, ellei ostohinta perustu ainoastaan ​​ostohetkellä käypään markkina-arvoon. Tällöin tarjouksen jakso voi olla enintään viisi vuotta. Suunnitelmaan voi sisältyä jopa 15 alennus joko hintanoteerauskauden alussa tai lopussa tai kahden alemman hinnan valinta. Suunnitelmat, jotka eivät täytä näitä vaatimuksia, eivät ole laadullisia ja niillä ei ole erityisiä veroetuuksia. Tyypillisessä ESPP: ssä työntekijät ilmoittautuvat suunnitelmaan ja määrittelevät, kuinka paljon heistä vähennetään heidän palkkasummastaan. Tarjouskauden aikana osallistuvien työntekijöiden varat vähennetään säännöllisesti heidän palkastaan ​​(verojen jälkeen) ja pidetään nimetyissä tileissä valmistellessaan osakkeiden ostoa. Tarjouskauden lopussa jokainen osallistuja kerää varoja osuuksien ostamiseen, yleensä tietyllä alennuksella (enintään 15) markkina-arvosta. On hyvin yleistä, että sillä on takaisinkytkentäominaisuus, jolla työntekijä maksaa hinnan, joka perustuu tarjouksen alkaessa olevan hinnan alhaisempaan hintaan tai tarjouksen jakson lopussa. Yleensä ESPP: n avulla osanottajat voivat vetäytyä suunnitelmasta ennen tarjoamisen päättymistä ja palauttaa heille kertyneet varat. On myös yhteistä sallia, että osallistujat, jotka jäävät suunnitelmassa muuttamaan palkanlaskennan verokantojaan ajan myötä. Työntekijöitä ei veroteta ennen kuin he myyvät varastosta. Samoin kuin kannustinohjelmilla, on yhden vuoden ajan pidettävä tilikausi, jotta he voivat saada erityistä verokohtelua. Jos työntekijä pitää varastoa vähintään yhden vuoden kuluttua ostopäivästä ja kahden vuoden kuluttua tarjottua ajanjaksoa, on olemassa kelpoisuusvaatimus ja työntekijä maksaa tavallisen tuloveron, joka on pienempi kuin (1) hänen todellinen voitto ja (2) erä osakkeiden arvon alkaessa tarjouksen alkamisajankohdasta ja kyseisen ajankohdan mukaisesta diskontatusta hinnasta. Kaikki muut voitot tai tappiot ovat pitkäaikaisia ​​myyntivoittoja tai - tappioita. Jos pitoperiaatetta ei ole täytetty, on noudattamatta jättäminen, ja työntekijä maksaa tavallisen tuloveron ostohinnan ja osakkeen arvon välisestä erotuksesta ostopäivästä alkaen. Kaikki muut voitot tai tappiot ovat myyntivoittoja tai - tappioita. Jos suunnitelma ei ylitä 5: ää alennusta osakkeiden käyvästä markkina-arvosta harjoituksen aikana eikä sillä ole takaisinkytkentäominaisuutta, kirjanpitotarkoituksessa ei ole korvausta. Muussa tapauksessa palkinnot on laskettava paljon samoin kuin minkä tahansa muunlaiset optio-oikeudet. Mikä on alennus Finanssi, alennus tarkoittaa joukkolainan ehtoa, joka on alhaisempi kuin par, tai nimellisarvo. Alennus on sama kuin vakuuden ja vakuuden nimellisarvon välinen erotus. VAPAUTUS Alennus Esimerkiksi, jos joukkovelkakirjalaina, jonka nimellisarvo on 1000, myy tällä hetkellä 990 dollaria, se myy 1 tai 10 alennuksella. Alennuksen syy on se, että sillä on alhaisempi korko kuin markkinoilla koska se ei maksa korkoa korkealle haltijalle, se on myytävä alhaisemmalla hinnalla, jotta se ei olisi kilpailukykyinen tai kukaan ei ostaisi sitä. Tämä korko, joka tunnetaan kuponkeina. maksetaan yleensä puolivuosittain. Termi kuponki syntyy fyysisten joukkovelkakirjojen päivistä (toisin kuin sähköisessä muodossa), kun jossakin joukkovelkakirjassa oli kupongit kiinnitetty niihin. Joitakin esimerkkejä diskonttolainoista ovat Yhdysvaltain säästötalletukset ja Yhdysvaltain valtion velkasitoumukset. Osakkeita ja muita arvopapereita voidaan vastaavasti myydä alennuksella. Tämä alennus ei kuitenkaan johdu korkotasosta, vaan alennus tavallisesti pannaan täytäntöön osakemarkkinoilla, jotta se tuottaa sirkua tietyn osakekannan ympärille ja nimellisarvo määrittelee vain vähimmäishinnan, jonka vakuus voidaan myydä sen alkusijoituksen yhteydessä markkinoille. Deep alennukset ja puhtaat alennusvälineet Yksi alennuslimiitin tyyppi on nollakuponsidilaina. joka ei maksa korkoja vaan myy sitä syvälle alennukselle. Tämä alennusmaksu on yhtä suuri kuin korkotulojen puuttuessa menetetty määrä. Nollakorkoisten joukkolainojen hinnat vaihtelevat useammin kuin kuponkeja. Syvä alennus ei koske vain nollakuponkilainoja, mutta sitä yleensä pidetään sovellettuna kaikkiin 20 markkina-arvoon ja sen jälkeisiin joukkovelkakirjoihin. Toinen alennuslippityyppi on puhdas alennusväline. Tämä velka tai vakuus ei maksa mitään ennen erääntymistä. Tällaista obligaatiota myydään alennuksella, mutta kun se saavuttaa kypsyyden, se maksaa nimellisarvon. Jos esimerkiksi ostat puhtaan alennusmittarin 900: lle ja nimellisarvo on 1 000, youll saa 1 000 kun joukkovelkakirjalaina saavuttaa erääntymisajan. Alennukset vs. palkkiot Alennus on palkkion vastakohta. jota sovelletaan, kun joukkovelkakirjalainaa myydään nimellisarvoa suuremmaksi. Yllä olevan esimerkin avulla palkkio syntyy, jos joukkovelkakirjalainaa myydään esimerkiksi 1100: lla sen nimellisarvon 1000 sijasta. Toisaalta alennukseen liittyy palkkio, kun joukkolainan korko on korkeampi kuin nykyinen markkina-arvo. Lisätietoja joukkovelkakirjalainojen voitosta suhteessa alennuksiin ja palkkioihin on kohdassa: Jos joukkovelkakirjalainan hinta laskee, tämä tarkoittaa sitä, että yritys ei maksa minulle nimellisarvoa